某工业生产性项目财务评价
二、基础数据
某公司拟建一个工业生产性项目，生产国内急需一种工业产品，该项目建设期1年，运营期10年，投产第1年达到设计能力60%，第2年达到设计生产能力；
1、建设期投资（不含建设期利息）800万元，全部形成固定资产。运营期末残值50万元，按照直线法提取折旧费；
2、项目第2年投产，达产年需要流动资金150万元；所需流动资金全部从工商银行贷款，利率为4%；
3、公司自有资金总额500万元，全部用于建设投资；不足建设资金从建设银行贷款；建设期（用其他自有资金偿还利息；不还利息），贷款发放方式为（期初一次发放；每季度发放一次）,利率为6%，
4、运营期间，正常年份每年的销售收入为550万元，投产第1年生产能力为设计能力60%，投产后第2年达产。
5，成本费用：
正常年份外购品100万元，工人工资及福利40万元，修理费10万元年其他费用50万元。
6、项目产品的增值税率6%，附加税率为10%，所得税率为25%；项目的基准折现率为8%，中国建设银行对这类项目所要求的借款偿还期不能超过6年，运营期间偿还长期借款方式为：
（1）最大能力偿还 （2）等额本金当期利息；（3） 等额本息
三、任务要求
1、结合基础数据核算建设期利息，计算每年折旧费
2、编制借款偿还计划表，计算借款偿还期和偿债备付率、利息备付率。
3、编制利润及利润分配表；
4、编制项目现金流量表，计算税前财务净现值、内部收益率和动态投资回收期；
5、编制资本金现金流量表，计算资本金内部收益率；
6、从财务评价角度，分析项目建设的可行性。
根据提供的信息，我们可以逐步分析这个工业生产性项目：
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建设期利息的计算通常包括在项目总投资中，但由于公司自有资金已全部投入建设投资，且没有提及在建设期有其他收入，我们可以假设建设期利息为0，因为公司用自有资金偿还了利息。所以，建设期利息为0万元。
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折旧费的计算基于直线法，每年的折旧费为（建设投资总额 - 残值）/ 运营年数。因此，每年的折旧费为（800万元 - 50万元）/ 10年 = 75万元。
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偿还长期借款的三种方式中，最大能力偿还通常意味着在项目运营后尽快偿还贷款，这可能是最有利的选择，因为它减少了利息支出并降低了财务风险。假设项目选择这种方式，我们需要知道每年的销售收入和还款计划来准确计算偿还期和偿债备付率、利息备付率。但根据目前的数据，我们无法直接计算这些指标。
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利润及利润分配表将显示销售收入减去总成本（包括销售成本、营业外收支等）来得出净利润，然后根据税率计算所得税，进而确定净利润。
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项目现金流量表需要考虑项目全生命周期内的现金流入（如销售收入）和流出（如成本、利息支出、税收等），以确定税前财务净现值（将未来的现金流折现到基期，通常是项目开始时点），内部收益率（IRR，使得净现金流量现值等于0的折现率），以及动态投资回收期（项目累计现金流回正的时间）。
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资本金现金流量表关注的是投资者的角度，只考虑由投资者出资的部分和相应产生的现金流，计算资本金内部收益率。
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从财务评价角度看，项目的可行性取决于以上计算的结果。如果税前财务净现值为正，内部收益率高于基准折现率（8%），并且动态投资回收期合理，那么项目可能是可行的。然而，由于缺乏具体的销售收入和成本数据，我们无法直接得出结论。
请注意，以上分析基于假设和有限的信息，实际计算需要完整详细的财务数据。
